12.05.2014 Commerz Real hat die Weichen für Neugeschäft gestellt
Die Commerz Real hat 2013 mit einer Neuausrichtung die Weichen für künftiges Wachstum gestellt und ist erfolgreich ins neue Jahr gestartet. „Wir haben das vergangene Jahr genutzt, um uns noch wettbewerbsfähiger auszurichten und konsequent auf zukunftsträchtige Produkte zu setzen“, sagte Dr. Andreas Muschter, Vorstandssprecher der Commerz Real AG im Gespräch mit Journalisten in Frankfurt. „Die Commerz Real ist seit mehr als 40 Jahren am Markt und verfügt über eine einzigartig breite Expertise bei Sachwerten. Immobilien und andere reale Anlageklassen sind in Zeiten historisch niedriger Zinsen gefragt wie selten zuvor. Das belegt auch unser guter Start ins neue Jahr. Nach Abschluss der strategischen Weichenstellungen gilt nun: Freie Fahrt für das Neugeschäft!“
Das vergangene Jahr war bei der Commerz Real von den tiefgreifenden Regulierungsinitiativen einerseits sowie der strategischen Neuorientierung einzelner Produktbereiche andererseits geprägt. Eine wichtige Rolle spielte die Vorbereitung für die Lizenz der Kapitalverwaltungsgesellschaft (KVG). Die KVG-Gestattung seitens der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) erfolgte Ende Februar 2014. Die KVG stellt künftig unter der neuen Marke CFB Invest die Plattform für Produkte im Bereich der unternehmerischen Beteiligungen dar.
Darüber hinaus wurde mit dem Verkauf der Spezialfonds, die sich in der besonderen Aufstellung der Commerz Real als wenig profitabel erwiesen hatten, das institutionelle Anlagegeschäft neu ausgerichtet.
Sowohl für den Offenen Immobilienfonds hausInvest als auch für unternehmerische Beteiligungen nutzte die Commerz Real Immobilienzyklen sowie die hohe Nachfrage nach Core-Immobilien gezielt für erfolgreiche Verkaufstransaktionen. So wurden beispielsweise das Lloyds Building in London (CFB-Fonds 154) und das Comcast Center in Philadelphia (CFB-Fonds 160) zu attraktiven Konditionen veräußert. Gleichzeitig meldete sich hausInvest mit dem Erwerb der Projektentwicklung Neue Direktion Köln eindrucksvoll auf der Käuferseite zurück. Mit dem CFB-Fonds 180 Solar Deutschlandportfolio V brachte die Commerz Real gemeinsam mit dem Partner Belectric den fünften Solarfonds auf den Markt.
Bei den Finanzierungsprodukten – dazu gehören die Bereiche Mobilienleasing und Asset Structuring – arbeitet die Commerz Real weiter eng verzahnt mit der Mittelstandsbank der Commerzbank zusammen. Insbesondere im Bau- und Finanzierungsmanagement (Asset Structuring) verzeichnete die Commerz Real 2013 eine hohe Nachfrage. Künftig stehen hier vor allem die Optimierung von Finanzierungs- und Bilanzstrukturen bei Bestandsimmobilien, die Realisierung anspruchsvoller Bauprojekte sowie Off-Balance-Strukturen nach IRFS 10-Kriterien im Fokus. Im Mobilienleasing verbuchte die Commerz Real trotz der geringen Nachfrage nach Finanzierungsprodukten ein stabiles Neugeschäft. Zugleich wurde die Reorganisation des Bereichs abgeschlossen.
Die Neuorientierung von Teilbereichen der Commerz Real hat im vergangenen Jahr wie geplant zu einem leichten Rückgang des verwalteten Vermögens (Assets under Management, AuM) geführt. Diese sanken per Ende Dezember 2013 gegenüber dem Vorjahr um 2 Milliarden Euro auf 34 Milliarden Euro. Davon entfielen 21 Milliarden Euro auf Anlageprodukte (Ende 2012: 22 Milliarden Euro), weitere 13 Milliarden Euro auf Finanzierungsprodukte (Ende 2012: 14 Milliarden Euro). Diese Entwicklung spiegelt deutlich die Zielsetzung wider, nicht-strategische Assets abzubauen und die Konzentration auf profitables Kerngeschäft voranzutreiben. Für 2014 geht die Commerz Real aufgrund gezielter Immobilien- und Portfolioverkäufe zunächst von einem weiteren Rückgang aus, rechnet im weiteren Jahresverlauf aber mit einer Stabilisierung.
Nach dem Abschluss der strukturellen und regulatorischen Veränderungsprozesse steht im laufenden Jahr der weitere Ausbau des Neugeschäfts klar im Fokus. Den eingeleiteten Wandel vom Transaktionshaus zum Asset Manager wird die Commerz Real konsequent vorantreiben. Im Rahmen der Fokussierung auf werterhaltende Objekte sollen die nachhaltige Bewirtschaftung, Investitionen in den Bestand sowie höchste Qualität bei der Betreuung von Mietern weiter an Bedeutung gewinnen. Zugleich kommt die Commerz Real bei der geographischen Expansion unter dem Motto „Neue Wege, neue Märkte“ voran. In diesem Zuge sind unter anderem die Gründung einer Tochtergesellschaft mit Sitz in Hong Kong sowie die Wiederaufnahme von Immobilieninvestitionen in Nordamerika vorgesehen. Darüber hinaus plant die Commerz Real den Auf- und Ausbau strategischer Partnerschaften, etwa im Immobiliengeschäft, aber auch im Asset Structuring.
Die ersten Monate 2014 konnte die Commerz Real mit Zuwächsen abschließen. So hat hausInvest seit Februar Nettomittelzuflüsse im mittleren zweistelligen Millionenbereich verbucht. Für das Gesamtjahr 2014 rechnet die Commerz Real nach derzeitigem Stand für hausInvest mit Nettomittelzuflüssen im signifikant dreistelligen Millionenbereich. Bei den unternehmerischen Beteiligungen werden voraussichtlich bereits im zweiten Halbjahr erste Produkte auf KAGB-Basis vermarktet. Derzeit befinden sich eine Flugzeugbeteiligung sowie eine Immobilienbeteiligung in Vorbereitung. Im institutionellen Anlagegeschäft befinden sich weitere Produkte in der Prüfung, u.a. ein Infrastrukturprojekt mit Wasserkraft in der Türkei.
Für den Bereich Asset Structuring geht die Commerz Real von einer anhaltend hohen Nachfrage aus, der durch einen überaus aktiven Start ins neue Jahr untermauert wird. Das Neugeschäftsziel für 2014 (150 Millionen Euro) wurde darum gegenüber dem Vorjahr verdoppelt. Beim Mobilienleasing zeichnet sich mittlerweile eine Belebung der mittelständischen Nachfrage nach Ausrüstungsinvestitionen ab. Die Commerz Real geht davon aus, von diesem positiven Umfeld zu profitieren und rechnet für 2014 mit einer im Vergleich zum Gesamtmarkt überdurchschnittlichen Ausweitung des Neugeschäftsvolumens (Planziel: 770 Millionen Euro).
Das vergangene Jahr war bei der Commerz Real von den tiefgreifenden Regulierungsinitiativen einerseits sowie der strategischen Neuorientierung einzelner Produktbereiche andererseits geprägt. Eine wichtige Rolle spielte die Vorbereitung für die Lizenz der Kapitalverwaltungsgesellschaft (KVG). Die KVG-Gestattung seitens der Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) erfolgte Ende Februar 2014. Die KVG stellt künftig unter der neuen Marke CFB Invest die Plattform für Produkte im Bereich der unternehmerischen Beteiligungen dar.
Darüber hinaus wurde mit dem Verkauf der Spezialfonds, die sich in der besonderen Aufstellung der Commerz Real als wenig profitabel erwiesen hatten, das institutionelle Anlagegeschäft neu ausgerichtet.
Sowohl für den Offenen Immobilienfonds hausInvest als auch für unternehmerische Beteiligungen nutzte die Commerz Real Immobilienzyklen sowie die hohe Nachfrage nach Core-Immobilien gezielt für erfolgreiche Verkaufstransaktionen. So wurden beispielsweise das Lloyds Building in London (CFB-Fonds 154) und das Comcast Center in Philadelphia (CFB-Fonds 160) zu attraktiven Konditionen veräußert. Gleichzeitig meldete sich hausInvest mit dem Erwerb der Projektentwicklung Neue Direktion Köln eindrucksvoll auf der Käuferseite zurück. Mit dem CFB-Fonds 180 Solar Deutschlandportfolio V brachte die Commerz Real gemeinsam mit dem Partner Belectric den fünften Solarfonds auf den Markt.
Bei den Finanzierungsprodukten – dazu gehören die Bereiche Mobilienleasing und Asset Structuring – arbeitet die Commerz Real weiter eng verzahnt mit der Mittelstandsbank der Commerzbank zusammen. Insbesondere im Bau- und Finanzierungsmanagement (Asset Structuring) verzeichnete die Commerz Real 2013 eine hohe Nachfrage. Künftig stehen hier vor allem die Optimierung von Finanzierungs- und Bilanzstrukturen bei Bestandsimmobilien, die Realisierung anspruchsvoller Bauprojekte sowie Off-Balance-Strukturen nach IRFS 10-Kriterien im Fokus. Im Mobilienleasing verbuchte die Commerz Real trotz der geringen Nachfrage nach Finanzierungsprodukten ein stabiles Neugeschäft. Zugleich wurde die Reorganisation des Bereichs abgeschlossen.
Die Neuorientierung von Teilbereichen der Commerz Real hat im vergangenen Jahr wie geplant zu einem leichten Rückgang des verwalteten Vermögens (Assets under Management, AuM) geführt. Diese sanken per Ende Dezember 2013 gegenüber dem Vorjahr um 2 Milliarden Euro auf 34 Milliarden Euro. Davon entfielen 21 Milliarden Euro auf Anlageprodukte (Ende 2012: 22 Milliarden Euro), weitere 13 Milliarden Euro auf Finanzierungsprodukte (Ende 2012: 14 Milliarden Euro). Diese Entwicklung spiegelt deutlich die Zielsetzung wider, nicht-strategische Assets abzubauen und die Konzentration auf profitables Kerngeschäft voranzutreiben. Für 2014 geht die Commerz Real aufgrund gezielter Immobilien- und Portfolioverkäufe zunächst von einem weiteren Rückgang aus, rechnet im weiteren Jahresverlauf aber mit einer Stabilisierung.
Nach dem Abschluss der strukturellen und regulatorischen Veränderungsprozesse steht im laufenden Jahr der weitere Ausbau des Neugeschäfts klar im Fokus. Den eingeleiteten Wandel vom Transaktionshaus zum Asset Manager wird die Commerz Real konsequent vorantreiben. Im Rahmen der Fokussierung auf werterhaltende Objekte sollen die nachhaltige Bewirtschaftung, Investitionen in den Bestand sowie höchste Qualität bei der Betreuung von Mietern weiter an Bedeutung gewinnen. Zugleich kommt die Commerz Real bei der geographischen Expansion unter dem Motto „Neue Wege, neue Märkte“ voran. In diesem Zuge sind unter anderem die Gründung einer Tochtergesellschaft mit Sitz in Hong Kong sowie die Wiederaufnahme von Immobilieninvestitionen in Nordamerika vorgesehen. Darüber hinaus plant die Commerz Real den Auf- und Ausbau strategischer Partnerschaften, etwa im Immobiliengeschäft, aber auch im Asset Structuring.
Die ersten Monate 2014 konnte die Commerz Real mit Zuwächsen abschließen. So hat hausInvest seit Februar Nettomittelzuflüsse im mittleren zweistelligen Millionenbereich verbucht. Für das Gesamtjahr 2014 rechnet die Commerz Real nach derzeitigem Stand für hausInvest mit Nettomittelzuflüssen im signifikant dreistelligen Millionenbereich. Bei den unternehmerischen Beteiligungen werden voraussichtlich bereits im zweiten Halbjahr erste Produkte auf KAGB-Basis vermarktet. Derzeit befinden sich eine Flugzeugbeteiligung sowie eine Immobilienbeteiligung in Vorbereitung. Im institutionellen Anlagegeschäft befinden sich weitere Produkte in der Prüfung, u.a. ein Infrastrukturprojekt mit Wasserkraft in der Türkei.
Für den Bereich Asset Structuring geht die Commerz Real von einer anhaltend hohen Nachfrage aus, der durch einen überaus aktiven Start ins neue Jahr untermauert wird. Das Neugeschäftsziel für 2014 (150 Millionen Euro) wurde darum gegenüber dem Vorjahr verdoppelt. Beim Mobilienleasing zeichnet sich mittlerweile eine Belebung der mittelständischen Nachfrage nach Ausrüstungsinvestitionen ab. Die Commerz Real geht davon aus, von diesem positiven Umfeld zu profitieren und rechnet für 2014 mit einer im Vergleich zum Gesamtmarkt überdurchschnittlichen Ausweitung des Neugeschäftsvolumens (Planziel: 770 Millionen Euro).
