12.08.2021 REALize Potential: DEMIRE steigert FFO um 15,2 % auf 19,4 Mio. Euro
Ingo Hartlief, CEO der DEMIRE
Trotz der Corona-Pandemie hat die DEMIRE Deutsche Mittelstand Real Estate AG das erste Halbjahr des Jahres 2021 erfolgreich abgeschlossen. Die Gesellschaft konnte eine hohe Vermietungsleistung von 122.000 m² erzielen und dabei unter anderem einen langfristigen Mietvertrag mit Amazon für ein neu zu errichtendes Verteilzentrum mit rund 26.000 m² Nutzfläche in Leipzig abschließen.
Die DEMIRE hat das erste Halbjahr zudem genutzt, um die strategische Portfoliobereinigung aktiv voranzutreiben und gleichzeitig die größte Einzeltransaktion der Unternehmensgeschichte – den Ankauf des Bürogebäudes Cielo in Frankfurt am Main – unmittelbar nach dem Stichtag des Berichtszeitraums erfolgreich abzuschließen.
Die Geschäftstätigkeit wurde dabei im ersten Halbjahr des laufenden Geschäftsjahres durch die COVID-19-Pandemie in vergleichsweise geringem Maße beeinflusst. Durch einen aktiv geführten Dialog mit den Mietern sind seit Jahresbeginn Mieteinnahmen in Höhe von nur rund EUR 2,4 Mio. Euro ausstehend, das entspricht 3,0 Prozent der erwarteten Mieteinnahmen für das Jahr 2021. Die Gesellschaft sieht sich für die Zukunft daher gut aufgestellt und bestätigt die Ergebnisprognose für das laufende Geschäftsjahr.
Ergebnis aus der Vermietung und FFO steigen
Die Mieterträge der DEMIRE reflektieren mit EUR 42,0 Mio. (H1 2020: EUR 43,8 Mio.) u.a. die erfolgreichen Verkäufe im Zuge der strategischen Portfoliobereinigung. Das Ergebnis aus der Vermietung steigt von EUR 33,0 Mio. auf EUR 34,2 Mio., und das Ergebnis vor Zinsen und Steuern (EBIT) steigt im Vergleich zum Vorjahreszeitraum um 35,2 Prozent auf rund EUR 29,5 Mio. Das Ergebnis vor Steuern (EBT) verbessert sich um 57,5 Prozent auf rund EUR 18,8 Mio.
Die Funds from Operations I (nach Steuern, vor Minderheiten) steigen im Berichtszeitraum auf EUR 19,4 Mio. bzw. um 15,2 Prozent gegenüber dem Vorjahreszeitraum (EUR 16,9 Mio.). Der NAV je Aktie (unverwässert) liegt nach Ausschüttung der Dividende von 62 Eurocent bei EUR 5,45, nach EUR 5,91 zum Jahresende 2020.
Die Anzahl der Immobilien nimmt im Rahmen der aktiven Portfoliooptimierung gegenüber dem Jahresende 2020 weiter um fünf auf jetzt 70 Objekte ab. Der Wert des Portfolios bleibt hingegen mit rund EUR 1,4 Mrd. nahezu konstant. Die DEMIRE weist für den Berichtszeitraum eine hohe Vermietungsleistung von rund 122.000?m² aus, wovon 46,3 Prozent auf Neuvermietungen und 53,7?Prozent auf Anschlussvermietungen entfallen. Die EPRA-Leerstandsquote des Portfolios (ohne zum Verkauf gehaltene Objekte) liegt zum Stichtag bei 10,2?Prozent nach 6,9 Prozent zum 31.12.2020. Diese Entwicklung ist auf zwei Faktoren zurückzuführen: Zum einen beginnt bei einigen der abgeschlossenen Mietverträge die Laufzeit erst einige Monate nach Unterzeichnung und somit nach dem Stichtag, zum anderen wurden neue Ausläufer in die Wiedervermietung genommen. Der WALT steigt leicht auf 4,9 Jahre, nach 4,8 Jahren am Jahresende 2020.
Komfortable Liquiditätssituation
Die durchschnittliche nominale Fremdkapitalverzinsung verbessert sich zum 30.06.2021 gegenüber dem Jahresende 2020 erneut um 3 Basispunkte auf nominal 1,68?Prozent pro Jahr. Der Nettoverschuldungsgrad (LTV) steigt um 2,7 Prozentpunkte auf 52,7 Prozent, die Liquidität bleibt zum 30.06.2021 mit EUR 121,1 Mio. komfortabel.
Prognose für 2021 bestätigt
Aufgrund der fortschreitenden Impfkampagne, der insgesamt robusten Verfassung des Immobilienmarktes und in der Erwartung, dass es keinen weiteren flächendeckenden Lockdown in Deutschland geben wird, bestätigt der Vorstand seine Prognose für das Geschäftsjahr 2021: Die Mieterträge werden zwischen EUR 80 und EUR 82 Mio. und die FFO I (nach Steuern, vor Minderheiten) zwischen EUR 34,5 und EUR 36,5 Mio. erwartet.
Ingo Hartlief, CEO der DEMIRE, sagt: „Wir fokussieren uns auf unsere bewährte „REALize Potential“-Strategie und unser aktives Asset Management mit einem konstruktiven und proaktiv betriebenen Mieterdialog. Die hohe Vermietungsleistung und die Unterzeichnung eines langfristigen Mietvertrags mit Amazon unterstreichen unsere operative Leistungsfähigkeit beim Heben von Potentialen und die Qualität unseres Portfolios.“
Die DEMIRE hat das erste Halbjahr zudem genutzt, um die strategische Portfoliobereinigung aktiv voranzutreiben und gleichzeitig die größte Einzeltransaktion der Unternehmensgeschichte – den Ankauf des Bürogebäudes Cielo in Frankfurt am Main – unmittelbar nach dem Stichtag des Berichtszeitraums erfolgreich abzuschließen.
Die Geschäftstätigkeit wurde dabei im ersten Halbjahr des laufenden Geschäftsjahres durch die COVID-19-Pandemie in vergleichsweise geringem Maße beeinflusst. Durch einen aktiv geführten Dialog mit den Mietern sind seit Jahresbeginn Mieteinnahmen in Höhe von nur rund EUR 2,4 Mio. Euro ausstehend, das entspricht 3,0 Prozent der erwarteten Mieteinnahmen für das Jahr 2021. Die Gesellschaft sieht sich für die Zukunft daher gut aufgestellt und bestätigt die Ergebnisprognose für das laufende Geschäftsjahr.
Ergebnis aus der Vermietung und FFO steigen
Die Mieterträge der DEMIRE reflektieren mit EUR 42,0 Mio. (H1 2020: EUR 43,8 Mio.) u.a. die erfolgreichen Verkäufe im Zuge der strategischen Portfoliobereinigung. Das Ergebnis aus der Vermietung steigt von EUR 33,0 Mio. auf EUR 34,2 Mio., und das Ergebnis vor Zinsen und Steuern (EBIT) steigt im Vergleich zum Vorjahreszeitraum um 35,2 Prozent auf rund EUR 29,5 Mio. Das Ergebnis vor Steuern (EBT) verbessert sich um 57,5 Prozent auf rund EUR 18,8 Mio.
Die Funds from Operations I (nach Steuern, vor Minderheiten) steigen im Berichtszeitraum auf EUR 19,4 Mio. bzw. um 15,2 Prozent gegenüber dem Vorjahreszeitraum (EUR 16,9 Mio.). Der NAV je Aktie (unverwässert) liegt nach Ausschüttung der Dividende von 62 Eurocent bei EUR 5,45, nach EUR 5,91 zum Jahresende 2020.
Die Anzahl der Immobilien nimmt im Rahmen der aktiven Portfoliooptimierung gegenüber dem Jahresende 2020 weiter um fünf auf jetzt 70 Objekte ab. Der Wert des Portfolios bleibt hingegen mit rund EUR 1,4 Mrd. nahezu konstant. Die DEMIRE weist für den Berichtszeitraum eine hohe Vermietungsleistung von rund 122.000?m² aus, wovon 46,3 Prozent auf Neuvermietungen und 53,7?Prozent auf Anschlussvermietungen entfallen. Die EPRA-Leerstandsquote des Portfolios (ohne zum Verkauf gehaltene Objekte) liegt zum Stichtag bei 10,2?Prozent nach 6,9 Prozent zum 31.12.2020. Diese Entwicklung ist auf zwei Faktoren zurückzuführen: Zum einen beginnt bei einigen der abgeschlossenen Mietverträge die Laufzeit erst einige Monate nach Unterzeichnung und somit nach dem Stichtag, zum anderen wurden neue Ausläufer in die Wiedervermietung genommen. Der WALT steigt leicht auf 4,9 Jahre, nach 4,8 Jahren am Jahresende 2020.
Komfortable Liquiditätssituation
Die durchschnittliche nominale Fremdkapitalverzinsung verbessert sich zum 30.06.2021 gegenüber dem Jahresende 2020 erneut um 3 Basispunkte auf nominal 1,68?Prozent pro Jahr. Der Nettoverschuldungsgrad (LTV) steigt um 2,7 Prozentpunkte auf 52,7 Prozent, die Liquidität bleibt zum 30.06.2021 mit EUR 121,1 Mio. komfortabel.
Prognose für 2021 bestätigt
Aufgrund der fortschreitenden Impfkampagne, der insgesamt robusten Verfassung des Immobilienmarktes und in der Erwartung, dass es keinen weiteren flächendeckenden Lockdown in Deutschland geben wird, bestätigt der Vorstand seine Prognose für das Geschäftsjahr 2021: Die Mieterträge werden zwischen EUR 80 und EUR 82 Mio. und die FFO I (nach Steuern, vor Minderheiten) zwischen EUR 34,5 und EUR 36,5 Mio. erwartet.
Ingo Hartlief, CEO der DEMIRE, sagt: „Wir fokussieren uns auf unsere bewährte „REALize Potential“-Strategie und unser aktives Asset Management mit einem konstruktiven und proaktiv betriebenen Mieterdialog. Die hohe Vermietungsleistung und die Unterzeichnung eines langfristigen Mietvertrags mit Amazon unterstreichen unsere operative Leistungsfähigkeit beim Heben von Potentialen und die Qualität unseres Portfolios.“
